It does. You must start it with the controller already plugged in.
Isso é NTSC, no A1200 real em PAL fica como nessa foto abaixo. Só pra garantir, vc tá ligado de segurar os 2 botões durante o boot e selecionar o botão PAL né? Não só apertar a barra de espaço (que só muda temporariamente). E vale lembrar, o modo PAL que salva nas preferences do Workbench não afeta jogos.
Algumas TVs (mesmo modernas) não suportam e acho que jogam de volta pra NTSC, que é o que pode ter acontecido aí. Como último recurso, vc pode tentar programas que forçam PAL no sistema mais incisivamente (resistem soft reset), como o Degrader (https://aminet.net/package/util/misc/Degrader). 